Блог Змея

Циклический анализ
Финансовых рынков

Облако тегов
Интересные публикации
Прогноз от 25 апреля
Читать...
Прогноз от 12 марта
Читать...
Прогноз от 14 ноября
Читать...
Прогноз от 18 декабря
Читать...
Прогноз от 5 марта
Читать...

Комментарии
  Вот- бензин, дизель, пропан ... Для глобальной картинки запасы нужно считать вместе( вы правы). И запасы растут за счет роста... Запасы нужно смотреть вместе с продуктами и не забывать ни о сезонности, ни о всех прочих факторах.... Вот комм запасы. Если представить, что на рынке нет дефицита, а есть даже пускай условный баланс,... Думаете нет дефицита(поясните свою логику, просто хотелось бы понять, может чего не понимаю)?... А на 60 дело не ограничится. Дефицита физической нефти в мире нет, единственной причиной такого... Пока Трамп давит успеем под 90 залезть :-), а на 60 отвезут так это мало для рубля... ... Может быть всё. Я всего лишь выкладываю результаты, которые поставляет моя модель.... Я не понимаю какой вообще смысл это обсуждать. Любая позиция по нефти сейчас имеет куда больше... Специально, мониторю. Сейчас настроение у всех по 85 продать, те кто медведили немного в шоке...
Соцсети

Канал Змея на Ютуб Страница Змея на Фейсбук Живой Журнал Змея



Подписки

Публикации

Комментарии


Прогноз от 6 июля

Прогнозы 6 июля 2018 5 476   


Разница доходностей между десяти- и двухлетними облигациями США на этой неделе продолжила своё падение и впервые за 10 лет достигла уровня 0.28. Теперь, чтобы она стала отрицательной, ФРС будет достаточно просто подтвердить свои планы на этот и следующий год, но случится ли это? Руководители ФРС знают об индикаторе побольше нас и при сохранении текущей инфляции наверняка дадут задний ход. Это означает, что рынок переоценивает и потенциал роста ставок и возможности доллара.

Прогноз от 6 июля
Рисунок 1 - циклический прогноз по EURUSD.

Впрочем, с этим прогнозом не стоит спешить. Пара EURUSD отлично показывает что после захода выше отметки 1.18 нас ожидает ещё одна довольно сильная волна вниз (рисунок 1), где-то до сентября. Если сейчас дадут 1.20, то это будет хороший момент для открытия шорта. По драгметаллам моё мнение по-прежнему умеренно негативное - премии за поставку в Китай очень низкие и для быков будет большая удача затащить золото на 1280, не набрав огромной позиции. СОТы посмотрим в понедельник.

Прогноз от 6 июля
Рисунок 2 - циклический прогноз по нефти BRENT.

По нефти пока просто ждём. Урон, который за последние месяцы был нанесён Ирану и Ливии, слишком значителен, чтобы рынок мог переварить его за считанные недели. На проторговку нынешних уровней и набор позиции спекулянтами, по моим расчётам, потребуется ещё около месяца (рисунок 2) и только потом сезонность и растущие проблемы периферии изменят ситуацию в пользу медведей. Время сейчас работает на нас, а потому нет ничего зазорного в том, чтобы ещё немного постоять в стороне.

Ситуация по рублю полностью аналогична в том смысле что с течением времени ему будет становиться только хуже. Уже сейчас наш "деревянный" проявляет все признаки слабости, не поддерживая ни рост котировок нефти, ни коррекцию доллара относительно всех остальных валют. Причины такой слабости - постоянно растущий импорт, глобальный разворот потоков капитала, а теперь ещё и снижение цен на металлы и многие другие виды сырья. Китаю совсем плохо и нас он потянет вслед за собой.

Прогноз от 6 июля
Рисунок 3 - циклический прогноз по индексу S&P500.

Чего я при этом совершенно не понимаю, так это упрямства быков по индексу SP. Мне даже интересно, будут ли они и дальше раздувать акции, когда рецессия в Соединённых Штатах и за их пределами всё-таки состоится. По циклам я вижу возможности для падения примерно до 1 августа, однако на этом вся медвежья игра будет завершена. Начиная с сентября годовой цикл перевернётся на рост (рисунок 3), а это, с учётом всех остальных пропорций, явно указывает на перехай. К сожалению, но это так!

  • Оцените публикацию
    • 26

Обсуждения (34)

  1. Позиция по Брент сократилась ещё на 2 тысячи контрактов, на продолжающемся росте цены. Блин, да куда девается эта грёбаная жижа? Китайцы её едят что ли?

    • 2

  2. Так когда будет кризис по типу 2008 и 1998 годов? Есть время ещё год-два? Меня интересует будущее крупных девелоперов в Москве и стоимость жилой недвижимости на перспективу 1-2 лет.

    • 0

    1. Тут по-моему ясно, что сейчас недвигу брать не стоит. Если на растущей нефти она особо не отскочила, то что будет на падающем? Актив хуже рынка называется.

      • 2

      1. Имхо, в рублях недвижимость падать не будет, только расти.

        • 0

        1. Не факт, сейчас примерно 60% ипотечник в, при падении курса рубля или росте ставок, они уходят, а построено много за последние годы.

          • 1

        2. Кому интересно в рублях?

          • 1

          1. Только тем, кто собрался квартиру покупать, для жизни.

            • 0

  3. Технический вопрос.
    Почему тут:
    https://www.tradingview.com/chart/VmQvxdIG/
    тут:
    https://www.tradingster.com/cot/legacy-futures/067411
    и в конце концов тут:
    https://www.cftc.gov/dea/futures/deanymelf.htm
    разные цифры open interest? Соответствено 3.2М, 632,935 и 2,423,829?
    И есть-ли график отражающий изменение именно последней?

    • 0

    1. Не слежу за ОИ, но вообще-то правильные данные всегда у первоисточника, то есть cftc.

      • 1

      1. Вот и я так думаю! Пытаюсь увидеть их цифры на графике, но слишком сильные расхождения. А ты сам чем пользуешься?

        • 0

  4. Все привет. Змей, зачем нефть на рисунке после 80 вниз загоняешь!? Ты видишь тренд не ломается, линия наименьшего сопротивления так и направлена вверх- пример тому зона 60- посмотри как выкупили .. На прошлой неделе нефть  просто откорректировалась, теперь у нефти есть большие шансы сходить на 91 Брент.. По евродоллару разворотные точки на днёвке - вверх евродоллар..

    • 0

    1. Я думаю, что при таком политическом замесе ТА бесполезен. А вот фундамент рано или поздно своё возьмёт, поэтому всем полезно знать, что жижа сильно переоценена и её правильная дорога вниз. Как только для этого будет хоть малейшая возможность.

      • 2

  5. у меня тоже вопрос про события 1998 и 2008 г. почему забываем 1994 г. ситуация также соответствует сегодняшней.

    • 0

    1. Ещё интересны политические настроения населения, при этих потрясениях

      • 1

  6. Змей, драгметаллы не пора покупать?

    • 1

    1. На следующем 14-недельном цикле. Сейчас должно сильно повезти, если золото допилит до 1300, а потом будет ещё волна вниз, ИМХО, вместе с ростом доллара. Вот где-то там в сентябре, думаю, будет окно для большого лонга... По меркам волновой теории Нили с 25 января мы делаем двойную плоскую с маленькой Х.

      • 1

      1. Змей, на твой взгляд, рубль когда полетит?

        • 1

        1. Пока без понятия. Совсем не понятно, когда там закончатся все эти игрища с нефтью, а без неё рубль, по-моему всю свою слабость уже реализовал. По крайней мере, в этом году.

          • 1

  7. Рисуем красивую ГиП  по серебру 4часа. Сейчас тестируем линию шеи. Глядишь и получится прямо по классике :)

    • 1

  8. СОТы по золоту ужасны - позиция сократилась на 2 тысячи контрактов при прохождении дна и на фоне падения цены на 6 долларов (никакого Вам эффекта запаздывания после большого тренда). Позиция по серебру сократилась на 10 тысяч контрактов и это ещё хуже, поскольку цена упала на 25 центов, а с учётом смены контрактов на все 35. В общем, не ждите тут большого отскока. По платине при падении цены почти на 30 долларов позиция и вовсе сократилась на 1 тысячу контрактов - и это полная хрень. Лучше бы они какую-нибудь медь так лихо продавали, так нет же, там позицию сжигали очень даже бойко.

    Позиция по Лайт выросла на 28 тысяч контрактов, по Лайт ICE сокртатилась на 4 тысячи - итоговый результат пропорционален тренду и скорее подтверждает мой первоначальный прогноз. Плюс только в том, что фонды понемногу набирают и это не будет продолжаться вечно.

    • 2

  9. Я вот думаю - Иран и Венесуэла ладно, были предпосылки. Но ещё Ливия, авария в Канаде, забастовка в Норвегии. Они издеваются что ли? Или теперь уже все средства хороши?

    • 1

  10. По логике вещей, перед тем как все пересядут в электромобили, нефть нужно впарить задорого и поэтому возможно ей будут петь одни деферамбы - для стада, а она будет расти на новые хаи. Ситуация может повториться как это было при прошлом падении нефти - все расклады были за рост нефти, а она падала и падала.

    • 1

    1. Не знаю, мне кажется, что сейчас если какая-то игра в нефти ведётся, то она ведётся вокруг Трампа - или китайцев таким образом пытаются под откос пустить с помощью запредельно дорогой нефти, либо самого Трампа. Сейчас его ненавидят все потребители мира, включая тех самых американских избирателей, которым в ноябре голосовать в конгресс. За такие дела можно и бабла просадить, надувая ничем не обоснованный пузырь... Кстати, по СОТам было интересно, что позиция производителей в Лайте прошла свой лой в мае и с тех пор довольно неплохо восстанавливается, а эти ребята отвечает именно за физические запасы - они таки начинают расти, несмотря ни на что.

      • 2

  11. Когда тока все пересядут в электромобили? Году эдак в 37 или 47... :-)

    • 0

  12. Отчёт ОПЕК. Рост добычи в США на этот год повысили до 1,7 млн баррелей в сутки, но по факту-то мы сейчас имеем 2,15, рост по России до конца года как будто тоже недооценивают, но тем не менее у ребят получается, что в этом году потребность в нефти ОПЕК упадёт на 0,46 млн баррелей в сутки, а в следующем ещё на 0,76 млн баррелей в сутки - хороший показатель, что рынок держится на потере добычи по политическим причинам и только. Спрос у них, кстати, тоже какой-то очень оптимистичный.
     
    Мировые запасы в мае выросли на 8,6 млн баррелей - с учётом сезонности это слабый рост, но всё-таки рост и это хорошо. Добыча ОПЕК в июне выросла на 173 тысячи баррелей в сутки - СА уже нарастила добычу на 400 тысяч баррелей в сутки. Венесуэла продолжает падать, по Ливии тоже, но там данные ещё не отражают всей глубины падения. По Ирану падения добычи пока нет, одни только страхи и угрозы Трампа.

    • 2

  13. Добыча в США не изменилась, сейчас уже торможение добычи начинает напрягать. Добыча NGL в июне выросла на 87 тысяч баррелей в сутки. А вот запасы очень даже резво упали, несмотря на лишний выходной и падение спроса. Вот точно китайцы её едят, иначе куда девается совсем не понятно.

    • 0

  14. Жижа хороша. Тьфу чтобы не сглазить.

    • 2

    1. Что-то рубль не сильно падает, на таком падении нефти.

      • 4

      1. Видимо, цикл крепости у него. Точно 40 градусов.

        • 1

        1. А потом пятилетку в три года, за пару дней падение сделаем.

          • 2

  15. Пятилетка пока откладывается :-).... На текущий момент после пробоя минимума прошлой недели - 62,58 рублей, мы вправе ожидать отработки ширины растущего канала вниз и продолжения нисходящей динамики доллара.

    Да и в целом, долго формировавшийся "треугольник" на графике пары USDRUB не стал классической моделью продолжения тенденции, а значит высота модели, отложенная вниз, тоже может стать потенциальным ориентиром для среднесрочных продаж. (Финам 10.07.2018 прогноз по рублю игнатенко)


    • 0

    1. Скорее всего треугольник неправильно построили.

      • 1

  16. Позиция по Брент сократилась на 7 тысяч контрактов. И это было на вторник, цена вторник ко вторнику росла. Даже странно, как оно упало в среду с такими СОТами. Вот точно китайцы её едят, эту грязную жижу.

    • 1

  17. Позиция по золоту выросла на 7 тысяч контрактов, при нулевом изменении цены - это очередные слабые СОТы, никакого перелома здесь нет. Позиция по серебру не изменилась при схожих условиях - это всё-таки получше. Позиция по Лайт выросла на 3 тысячи контрактов при нулевом изменении цены, по Лайт ICE выросла на 6 тысяч - здесь худо-бедно неплохо.

    • 1



Посетители, находящиеся в группе Гости, не могут оставлять комментарии к данной публикации.